普洛斯財(cái)務(wù)政策
普洛斯的財(cái)務(wù)政策(以下簡(jiǎn)稱“政策”)由普洛斯董事會(huì)批準(zhǔn)，并經(jīng)審計(jì)委員會(huì)每季度審核一次。
普洛斯的戰(zhàn)略以穩(wěn)健的資產(chǎn)負(fù)債表、充足的流動(dòng)性和適度的杠桿率為基礎(chǔ)，因此關(guān)鍵的財(cái)務(wù)績(jī)效指標(biāo)經(jīng)常根據(jù)業(yè)務(wù)要求和/或宏觀經(jīng)濟(jì)狀況進(jìn)行審查和更新，以達(dá)到這一戰(zhàn)略要求。
本政策規(guī)定普洛斯如何管理其金融風(fēng)險(xiǎn)，如利率風(fēng)險(xiǎn)、債務(wù)期限狀況、外匯風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。我們的財(cái)務(wù)表現(xiàn)定期以財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理框架中設(shè)定的目標(biāo)為基準(zhǔn)，進(jìn)行評(píng)估。
普洛斯致力于保持投資級(jí)別信用評(píng)級(jí)，并將三個(gè)關(guān)鍵財(cái)務(wù)指標(biāo)納入董事會(huì)批準(zhǔn)的政策，每季度對(duì)這三個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行測(cè)量和跟蹤，并向董事會(huì)匯報(bào)結(jié)果。
關(guān)鍵財(cái)務(wù)指標(biāo)
| 財(cái)務(wù)指標(biāo) | 目標(biāo) | 定義 |
|---|---|---|
| 凈負(fù)債/核心基礎(chǔ)稅息 折舊及攤銷前利潤(rùn) |
低于 9x | 凈負(fù)債[1]除以核心基礎(chǔ)稅息折舊及攤銷前利潤(rùn)[2] |
| 利息覆蓋率 | 高于 2.5x | 核心基礎(chǔ)稅息折舊及攤銷前利潤(rùn)[2]除以現(xiàn)金利息[3] |
| 凈杠桿率 | 低于 45% | 凈負(fù)債[1]除以除現(xiàn)金外總資產(chǎn) |
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注釋：
1.凈負(fù)債是流動(dòng)和非流動(dòng)貸款及借款減去現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的余額
2.核心基礎(chǔ)稅息折舊及攤銷前利潤(rùn)是我們依據(jù)自身情況在公認(rèn)會(huì)計(jì)原則(GAAP)基礎(chǔ)上進(jìn)行調(diào)整，從而更好地衡量公司經(jīng)營(yíng)情況。定義和計(jì)算方法在我們的管理層討論與分析報(bào)告中進(jìn)行披露
3.現(xiàn)金利息是支付利息產(chǎn)生的籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出
金融風(fēng)險(xiǎn)管理框架
利率風(fēng)險(xiǎn)
- 保持固定利率和浮動(dòng)利率債務(wù)的組合
- 管控利息成本
債務(wù)狀況
- 加權(quán)平均債務(wù)到期時(shí)間> 3年
- 抵押擔(dān)保類債務(wù)低于總債務(wù)的50%
外匯風(fēng)險(xiǎn)
- 一旦交易完成，通過(guò)對(duì)沖來(lái)消除交易造成的外匯風(fēng)險(xiǎn)敞口
- 保持對(duì)外匯轉(zhuǎn)換風(fēng)險(xiǎn)敞口的自然對(duì)沖
流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
- 保持足夠的頭寸空間以應(yīng)對(duì)黑天鵝事件
- 持續(xù)從多種渠道融資的能力
中期票據(jù)計(jì)劃
-
2019.01.18
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2021.03.24
-
2021.03.24
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2021.06.22
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2021.06.23
-
2022.06.02
-
2022.06.06
-
2023.05.30
-
2023.05.30
-
2024.06.06
-
2024.06.07
| 發(fā)行金額 | 發(fā)行方 | 票息 | 發(fā)行日 | 到期日 | 國(guó)際證劵識(shí)別編碼 （ISIN編碼） |
債券評(píng)級(jí) | 港交所 （HKEX）文件 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 500,000,000 USD | 普洛斯中國(guó)控股有限公司 | 4.974％ | 2019.2.26 | 2024.2.26 | XS1941781749 | 標(biāo)普評(píng)級(jí) BBB- |
發(fā)行公告 |
| 700,000,000 USD | 普洛斯中國(guó)控股有限公司 | 2.950% | 2021.3.29 | 2026.3.29 | XS2314779427 | 標(biāo)普評(píng)級(jí) BBB- |
發(fā)行公告 募集說(shuō)明 |
| 1,200,000,000 CNY | 普洛斯中國(guó)控股有限公司 | 4.00% | 2021.7.2 | 2024.7.2 | HK0000744679 | 標(biāo)普評(píng)級(jí) BBB- |
發(fā)行公告 募集說(shuō)明 |
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綠色債券
| 發(fā)行金額 | 發(fā)行方 | 發(fā)行日 | 到期日 | 報(bào)告 |
|---|---|---|---|---|
| 15,000,000 USD | GSP Renewable Energy Pte.Ltd. | 2019.7.30 | 2024.7.30 |
2019年綠色債券報(bào)告 2020年綠色債券報(bào)告 2021年綠色債券報(bào)告 |
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